Cổ phiếu dài hạn tốt nhất để mua ngay cho năm 2021


Hiện nay, chúng ta có thể thấy rằng đại dịch đang bắt đầu suy giảm và các nền kinh tế trên thế giới đang bắt đầu dần phục hồi. Điều này được chứng minh qua các chỉ số hoạt động ngày càng tăng trong khu vực sản xuất và phi sản xuất, tăng trưởng tiêu dùng và kết quả là tăng trưởng chỉ số giá tiêu dùng (lạm phát).

Trong khi đó, cơ quan quản lý của Mỹ không vội vàng chuyển sang chính sách tiền tệ hạn chế, tức là tăng lãi suất cơ bản và giảm bớt chương trình nới lỏng định lượng (QE). Kết quả là, chúng tôi thấy thị trường chứng khoán Mỹ tiếp tục tăng trưởng.

Trong tháng qua, chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones đã vượt qua mốc 34.500 điểm, chỉ số NASDAQ Composite đang kiểm tra lại mức cao nhất mọi thời đại ở mức 14.000 điểm và chỉ số S&P 500 gần như đạt 4250 điểm.

Do đó, khi lựa chọn cổ phiếu để đưa vào danh mục đầu tư, chúng tôi khuyến nghị bạn nên chú ý đến các chỉ số kinh tế vĩ mô chính, đó là gánh nặng nợ, tăng trưởng doanh thu, lợi nhuận ròng và khả năng sinh lời. Hãy cùng xem xét một số công ty có thể được các nhà đầu tư quan tâm và cho thấy các động lực tăng trưởng vốn hóa tốt. Dưới đây là những cổ phiếu dài hạn tốt nhất để mua.

 

1. 3M Company

Ngành nghề: Một tập đoàn hóa chất của Mỹ hoạt động trong các ngành công nghiệp, an toàn lao động, chăm sóc sức khỏe và hàng tiêu dùng.

Giá trị vốn hóa: $93 tỷ.

Tỷ lệ cổ tức: Trung bình 2,62% trong 5 năm


Tỷ lệ nợ phải trả trên toàn bộ tài sản của công ty năm 2020 là 72,8%; cho năm 2019 – 77,4%; cho năm 2018 – 73,2%; cho năm 2017 – 69,5%. Nợ không quá cao (dưới 80%) nên rủi ro khi đầu tư vào công ty này là thấp.

Tài sản của công ty vào cuối năm 2020 lên tới 47,3 tỷ USD và vốn cổ phần là 12,9 tỷ USD. Điều này có nghĩa là giá trị thị trường gần gấp 2 lần vốn cổ phần của công ty.

Tăng trưởng doanh thu của công ty trong giai đoạn 2019-2020 chỉ đạt 0,1%. Đồng thời, lợi nhuận ròng của công ty tăng gần 18%!

Trong giai đoạn 2018 – 2019, tốc độ tăng trưởng doanh thu là âm.

Trong giai đoạn 2017 – 2018, doanh thu tăng trưởng 3,5%.

Tốc độ tăng trưởng doanh thu của công ty không cao lắm.

Hệ số giá công ty:

P/E = 21.41

P/S = 3,56 (chỉ số này trong ngành là 1,82)

P/BV = 8,89 (chỉ số này trong toàn ngành là 3,03)

Các chỉ số P/S và P/B cao hơn trong ngành, nhưng P/E thấp hơn một chút, điều đó có nghĩa là còn quá sớm để nói về việc đánh giá quá cao cổ phiếu.

Biên lợi nhuận hoạt động bình quân 5 năm là 22,23% (trong ngành là 6,92%).

ROE = 48,54%; ROA = 13,64%

Công ty có tỷ suất lợi nhuận và đòn bẩy tài chính rất cao. Đây là một yếu tố tích cực.

Công ty hiện đang xem xét hợp tác với Pegatron để phát triển sản phẩm tai nghe thực tế ảo mới. Đó là lý do tại sao tăng trưởng dài hạn của cổ phiếu của công ty rất có khả năng xảy ra.

 

2. Advanced Micro Devices (AMD)

Ngành nghề: Công ty sản xuất thiết bị điện tử vi mạch tích hợp của Mỹ, một trong những nhà sản xuất lớn nhất về bộ xử lý trung tâm, bộ xử lý đồ họa và bộ điều hợp, bo mạch chủ và chipset cho chúng, cũng cung cấp RAM và ổ cứng thể rắn dưới thương hiệu Radeon.

Giá trị vốn hóa: $95,73 tỷ

Tỷ lệ cổ tức: công ty không trả cổ tức


Tỷ lệ nợ phải trả trên toàn bộ tài sản của công ty năm 2020 chỉ là 34,8%, năm 2019 là 53% và năm 2018 là 72,2%. Gánh nặng nợ giảm dần qua từng năm, có nghĩa là các nhà đầu tư sẽ nhìn nhận tích cực vào cổ phiếu của công ty vì rủi ro thấp.

Tài sản của công ty vào cuối năm 2020 lên tới 8,9 tỷ USD. Vốn cổ phần trị giá 5,8 tỷ đô la.

Tốc độ tăng trưởng doanh thu giai đoạn 2019-2020 đạt mức kỷ lục 45%. Một năm trước đó, giai đoạn 2018-2019, doanh thu chỉ tăng 4%. Trong giai đoạn 2017-2018, công ty tăng trưởng doanh thu 23,2%.

P/E = 40,56 (trong ngành là 38,35)

P/S = 10,3 (trong ngành là 4,4)

Tỷ lệ lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu bình quân của công ty là 19,29%, trong khi tỷ số lợi nhuận trên tài sản thấp hơn mức trung bình của ngành là 6,48% so với mức trung bình của ngành là 11,62%..

Hiện chúng ta có thể thấy rằng mặc dù đánh giá quá mức về hệ số của ngành là rõ ràng, nhưng chúng ta đang đối phó với một công ty “tăng trưởng” vì công ty này luôn có tốc độ tăng trưởng doanh thu cao, có nghĩa là việc đưa những cổ phiếu này vào danh mục đầu tư là hoàn toàn có thể. Đặc biệt tốt nhất là tăng cổ phần của những chứng khoán này trong danh mục đầu tư trong trường hợp có sự điều chỉnh mà giá có thể giảm xuống khoảng 60$.

 

3. Baidu

Ngành nghề: Công ty Trung Quốc cung cấp dịch vụ web, hoạt động kinh doanh chính là công cụ tìm kiếm cùng tên và đứng đầu trong số các công cụ tìm kiếm của Trung Quốc. Đứng thứ tư trên thị trường công cụ tìm kiếm toàn cầu với thị phần 1,06%. Có trụ sở chính tại Bắc Kinh và đăng ký tại Quần đảo Cayman.

Giá trị vốn hóa: $75,72 tỷ

Tỷ lệ cổ tức: công ty không trả cổ tức.


Tỷ lệ nợ phải trả trên tất cả tài sản vào năm 2020 là 45%, tức là gánh nặng nợ của công ty là rất thấp, có nghĩa là rủi ro khi đầu tư vào công ty này là tối thiểu.

Tài sản của công ty trong kỳ báo cáo gần đây nhất lên tới 332,7 tỷ nhân dân tệ. Kết quả là trong năm qua, doanh thu của công ty không tăng trưởng, lên tới 107 tỷ nhân dân tệ, trong khi năm 2019 doanh thu lên tới 107,4 tỷ. Tuy nhiên, công ty đã “bổ sung” đáng kể vào lợi nhuận ròng khi tăng trưởng đạt mức hơn 1.000%!

Các hệ số chính của công ty thấp hơn đáng kể so với ngành: P/E = 21,52 so với mức 42,16 trong ngành, và P/S = 4,63 so với mức 7,75 trong ngành. Ở đây, cần lưu ý rằng đối với các công ty dịch vụ mà Baidu trực thuộc, giá bán là một trong những hệ số quan trọng nhất.

Hệ số lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu (ROE) của công ty đạt trung bình 12,2% trong 5 năm, trong khi ROE trong ngành = 24,68%.

Bất chấp chính sách cổ tức “bằng không”, cổ phiếu của công ty vẫn được một số người quan tâm nếu bạn muốn mua và nắm giữ.

 

4. Goldman Sachs Group Inc

Ngành nghề: một trong những ngân hàng đầu tư lớn nhất thế giới, là một tập đoàn tài chính, được các nhà tài chính gọi là “Công ty”, hoạt động trong lĩnh vực ngân hàng đầu tư, kinh doanh chứng khoán, quản lý đầu tư và các dịch vụ tài chính khác.

Giá trị vốn hóa: $112,78 tỷ

Tỷ lệ cổ tức: 5%


Tỷ lệ nợ phải trả trên tổng tài sản năm 2020 là 91,7%. Nợ của công ty, giống như tất cả các ngân hàng, là khá cao. Tuy nhiên, đối với các tập đoàn tài chính, điều này không quan trọng khi đưa ra quyết định đầu tư.

Tài sản của công ty vào năm 2020 lên tới 1,2 nghìn tỷ đô la, có nghĩa là giá trị thị trường của doanh nghiệp thấp hơn gần 10 lần so với giá trị tài sản của họ. Đối với các nhà đầu tư, đây chắc chắn là một yếu tố tích cực.

Trong năm 2019-2020, doanh thu của công ty tăng 2,6%. Trong các giai đoạn vừa qua, tốc độ tăng trưởng doanh thu cũng khả quan. Năm 2018-2019, doanh thu tăng 3,3%, và năm 2017-2018, tốc độ tăng trưởng vượt 20%.

Tỷ số lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu (ROE) của công ty ở mức của ngành và đạt trung bình 10,76% trong 5 năm.

Xét về tỷ số P/E, công ty đang dẫn đầu ngành. P/E của Goldman là 13,25, trong khi trong ngành mà công ty hoạt động, tỷ lệ này gần bằng 20. Điều này có nghĩa là cổ phiếu của công ty có thể bị định giá thấp hơn so với ngành.

 

5. Google

Ngành nghề: Tập đoàn đa quốc gia của Mỹ, được tổ chức lại vào ngày 15 tháng 10 năm 2015 thành tập đoàn quốc tế Alphabet Inc. Alphabet là công ty mẹ đầu tư vào công nghệ tìm kiếm trên Internet, điện toán đám mây và quảng cáo.

Capitalization: $1,52 tỷ

Tỷ lệ cổ tức: công ty không trả cổ tức.


Công ty có gánh nặng nợ khá thấp. Tỷ lệ nợ phải trả trên tổng tài sản năm 2020 chỉ là 30,5%. Một năm trước đó, chỉ số tương tự là 26,9%.

Tài sản của công ty tính đến tháng 2 năm 2020, tức là cuối kỳ báo cáo, lên tới 319,6 tỷ đô la. Vốn cổ phần trị giá 222,5 tỷ đô la.

Năm 2020, doanh thu của công ty tăng trưởng 12,8%. Trong năm 2018-2019, doanh thu tăng 18,3%. Tốc độ tăng kết quả tài chính của công ty khá cao đồng nghĩa với việc các nhà đầu tư sẽ quan tâm đến việc mua lại cổ phiếu của Google.

Hệ số giá:

P/E = 36,95 so với mức 42,16 trong ngành

P/S = 8,35 so với mức 7,75 trong ngành

P/BV = 6,84 so với mức 5,67 trong toàn ngành

Do đó, hệ số trên thực tế ở mức giá trị trong ngành.

Khả năng sinh lời của công ty: ROE = 17,49% trung bình trong 5 năm và ROA = 13,31% so với mức trung bình ngành là 11,56%.

Thật không may, công ty không chia cổ tức, nhưng điều này được bù đắp bằng sự tăng trưởng khá mạnh về vốn hóa.


Kết luận

Những cổ phiếu mà chúng tôi đã đề cập trên đây chắc chắn là những cổ phiếu được nhà đầu tư quan tâm để mua trong dài hạn. Một số cổ phiếu của các công ty này được gọi là cổ phiếu giá trị, tức là cổ phiếu của các công ty trả cổ tức nhưng cho thấy mức tăng trưởng doanh thu khiêm tốn. Các công ty khác có nhiều khả năng được xếp vào nhóm cổ phiếu tăng trưởng vì có tiềm năng tăng doanh thu và giá trị trong tương lai do kết quả hoạt động tài chính của họ.


Cảnh báo rủi ro:

Thông tin được cung cấp không được cơi là các tư vấn đầu tư. Khi sử dụng thông tin này, bạn tự chịu trách nhiệm về các quyết định đầu tư của mình và giả định tất cả các rủi ro liên quan đến kết quả tài chính trong các giao dịch của bạn.

Bắt đầu giao dịch